少年向山神，一棵已经腐朽的大树垂下头来。
大庭叶藏是一个有贵为贵族院议院的父亲，在津轻有名的资本家的儿子。
他偷偷练习假笑，故意在体育课上装作失败的样子，只为博得大家的哈哈大笑。
对于还不清楚“人”到底是什么东西的叶藏来说，“扮丑角”是他跟周围人和睦相处的唯一途径。
然而，叶藏的同学竹一却看穿了他的如意算盘。慌乱的叶藏想要讨好竹一，却被预言自己将会非常受女性欢迎，
并一定能成为著名的画家。
进京上了高中的叶藏，结识了同一所画塾、比自己年长6岁的堀木。
花花公子堀木带着叶藏去女老板律子经营的酒吧“青花”。诗人中原中也也是酒吧的常客。
烂醉如泥的中原对叶藏说“战争跟粪便一样，都是茶色的”，使得他缄口不言。逐渐，叶藏自身也变得沉迷于酒精，
和堀木一起过上放荡无度的生活。并且，变得疲倦。
跟竹一预言的一样，叶藏身边从不缺女人。从酒馆的陪酒艺妓，到总去自己房间的房东女儿礼子。
还有免费给自己酒喝的咖啡馆的女招待常子。其中，叶藏感到常子有跟自己一样的寂寞。
所以，某一天，两人在镰仓溺海自杀。但只有常子一人死去…。
事后，越发寂寥的叶藏与偶然再见的中，走向他曾经的殉情之地——镰仓的海。两人在海棠花丛中凝视死亡。
之后，与有孩子的女记者静子相识并住进人家，连工作也要靠静子帮忙。可是他依然终日沉湎酒精。
终于，从静子的公寓搬出，寄身于“青花”的二楼。这期间，被对面卖烟的招牌女孩良子吸引，两人步入了婚姻的殿堂。